2023開年不久，寧德時(shí)代就疑似有了一個(gè)大動(dòng)作。

(資料圖片僅供參考)

據(jù)報(bào)道，多位產(chǎn)業(yè)鏈人士透露：寧德時(shí)代最近推出了一個(gè)“鋰礦返利”計(jì)劃，此計(jì)劃只面向蔚來(lái)、理想、極氪等多家重要客戶，核心條款是：未來(lái)三年，一部分動(dòng)力電池的碳酸鋰價(jià)格以20萬(wàn)元／噸結(jié)算，而作為回報(bào)，車企則需要承諾80％的電池從寧德時(shí)代處采購(gòu)。同時(shí)，寧德時(shí)代也向上游提出了約10％的降價(jià)要求，國(guó)內(nèi)負(fù)極材料龍頭貝特瑞已經(jīng)根據(jù)其要求，針對(duì)性地下調(diào)了一輪材料價(jià)格。

如果說(shuō)此前鋰價(jià)暴漲期間，是整車和動(dòng)力電池企業(yè)給上游的鋰礦打工；那此番寧德時(shí)代的計(jì)劃就是由自己牽頭，集結(jié)起中下游的勢(shì)力，來(lái)“挾諸侯以令天子”，聯(lián)合向上游進(jìn)行一次“談判”，并在這個(gè)過(guò)程中穩(wěn)固住自己的龍頭地位。

近兩年，隨著需求量的暴漲，鋰價(jià)一路攀升。根據(jù)工產(chǎn)研鋰電研究所（GGII）的數(shù)據(jù)，2022年中國(guó)鋰電池出貨655GWh，同比增長(zhǎng)100％，電池級(jí)碳酸鋰的均價(jià)約48萬(wàn)元／噸，最高時(shí)甚至一度達(dá)到60萬(wàn)元／噸。

圖源：騰訊新聞

面對(duì)洶涌而來(lái)的高漲鋰價(jià)，身處中場(chǎng)的動(dòng)力電池廠商有2種選擇：其一，自己咽下苦果，后果就是寧德時(shí)代2022年一季度毛利率下跌十幾個(gè)百分點(diǎn)，市值一天之內(nèi)就蒸發(fā)813億元；其二，漲價(jià)，將成本壓力轉(zhuǎn)移給下游車企，于是就有了后來(lái)的“給寧德時(shí)代打工”等怨言，盡管寧德時(shí)代其實(shí)也并非始作俑者。

真正賺錢的是上游的鋰礦。根據(jù)業(yè)績(jī)預(yù)告，天齊鋰業(yè)預(yù)計(jì)2022年實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)231億元－256億元，同比增長(zhǎng)1011．19％－1131．45％；贛鋒鋰業(yè)預(yù)計(jì)2022年歸母凈利潤(rùn)為180億元－220億元，同比增長(zhǎng)244．27％－320．78％……車企和電池廠商，都在給上游鋰礦打工，區(qū)別不過(guò)是誰(shuí)來(lái)承擔(dān)那份最累的活。

如今，隨著補(bǔ)貼政策退坡、新能源車銷量增速降低等等因素，進(jìn)入2023年后，鋰電價(jià)格逐漸下跌——上海鋼聯(lián)2月16日發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，電池級(jí)碳酸鋰均價(jià)已經(jīng)不到45萬(wàn)元／噸。

隨著上游回落，動(dòng)力電池廠商也有了降價(jià)的空間。只是很多人都沒(méi)想到，寧德時(shí)代直接推出了20萬(wàn)元／噸的“腰斬價(jià)”。顯然，寧王如此魄力是需要底氣的，這一方面是由于它的龍頭地位所帶來(lái)的議價(jià)權(quán)，另一方面，也是因?yàn)閷幍聲r(shí)代自有的鋰礦開始放量生產(chǎn)，緩解了供應(yīng)緊張。

而在老大打響第一槍之后，“友商”們便也身不由己了。幾乎同時(shí)，蜂巢能源也推出了10％降價(jià)計(jì)劃，部分供應(yīng)商已收到蜂巢能源要求配合降價(jià)的郵件。這很有可能會(huì)繼續(xù)引發(fā)其他廠商的跟進(jìn)，導(dǎo)致整個(gè)動(dòng)力電池市場(chǎng)的價(jià)格普遍下跌。

寧德時(shí)代此番“鋰礦返利”的直接目的，顯然是穩(wěn)固自己的市場(chǎng)地位。今年1月的國(guó)內(nèi)動(dòng)力電池市場(chǎng)企業(yè)榜單上，比亞迪的裝車量已經(jīng)達(dá)到了34％，比去年12月又漲了近10個(gè)百分點(diǎn)，進(jìn)一步逼近了寧王。而比亞迪今年的銷量目標(biāo)是400萬(wàn)輛，如果實(shí)現(xiàn)，寧王的地位就更危險(xiǎn)了。因此，如果“返利”計(jì)劃得以實(shí)施，那寧王的龍頭地位就多了一層保障。

圖源：中國(guó)汽車動(dòng)力電池產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新聯(lián)盟公眾號(hào)

而對(duì)于車企們來(lái)說(shuō)，此番打折促銷也是擺脫“貴電”之痛、加強(qiáng)成本控制的一個(gè)機(jī)會(huì)。去年車企“為寧德時(shí)代打工”的聲音言猶在耳，近期國(guó)補(bǔ)結(jié)束、特斯拉降價(jià)等也都為自主車企帶來(lái)了不小的挑戰(zhàn)，今年開年還集體遭遇了“開門黑”。顯然，控制成本很重要，而電池則是其中的重點(diǎn)。因此，對(duì)那些困于“貴電”的車企來(lái)說(shuō)，寧德時(shí)代的“打折促銷”無(wú)疑是一次扭轉(zhuǎn)局面的良機(jī)。

但值得注意的是，這里面還存在著一些變數(shù)，比如：寧德時(shí)代的計(jì)劃是“一部分”動(dòng)力電池的碳酸鋰價(jià)格以20萬(wàn)／噸結(jié)算，這“一部分”是多少？此計(jì)劃目前只是針對(duì)蔚來(lái)、理想等少數(shù)幾家大客戶，之后會(huì)不會(huì)對(duì)其他企業(yè)開放？另外還有人表示，每噸20萬(wàn)的價(jià)格目前看來(lái)很誘人，但要是放到兩三年后的行情，那就說(shuō)不準(zhǔn)了……這些都是不確定因素，需要各家車企自行把握。

其實(shí)，鋰價(jià)本就不應(yīng)成為行業(yè)發(fā)展的瓶頸。中科院院士歐陽(yáng)明高曾表示：“鋰價(jià)今年下半年會(huì)進(jìn)一步回歸到35萬(wàn)／噸—40萬(wàn)／噸的理性水平，今后比較合理的價(jià)格平衡點(diǎn)可能在20萬(wàn)／噸左右。且長(zhǎng)期來(lái)看，全球鋰資源儲(chǔ)量充足且可開采量持續(xù)增加，電池材料回收產(chǎn)業(yè)也將迎來(lái)發(fā)展機(jī)遇?！币虼?，無(wú)論寧德時(shí)代此番是否有此舉動(dòng)，“貴電”趨勢(shì)都終將回歸正常水平。

圖源：寧德時(shí)代官網(wǎng)

歸根結(jié)底，作為目前行業(yè)的龍頭，寧德時(shí)代的命運(yùn)在很大程度上已經(jīng)與整個(gè)新能源行業(yè)綁定了。就像這次的“返利”策略，長(zhǎng)遠(yuǎn)看來(lái)也是惠及整個(gè)行業(yè)的。畢竟，上下游的利潤(rùn)分配不均、總是“一方給另外一方打工”，這樣的行業(yè)是不成熟的。而如果各方都不愿消化，成本傳導(dǎo)到終端，壓到消費(fèi)者頭上，最終損害的還是整個(gè)大盤。只有讓鋰價(jià)回歸，上下游之間加強(qiáng)溝通協(xié)調(diào)，合理控制各環(huán)節(jié)的利潤(rùn)，共同將盤子做大，才能真正推動(dòng)行業(yè)健康發(fā)展。

關(guān)鍵詞： 同比增長(zhǎng) 很有可能會(huì)